在一段如今已湮没于记忆迷雾中的时光里，伟大的亚瑟王统治着传说中的卡米洛特城堡。他的圆桌骑士们英勇无畏，闲暇时常进行比武，这令当地居民，尤其是卡米洛特的客人伊琳公主，感到无比欣喜。一位名叫瓦利安特的年轻侍从远远地注视着她。当这位年轻的威尔士公主被送回威尔士嫁给阿恩王子时，瓦利安特设法伪装成高文爵士，陪伴她前往。与此同时，邪恶的女巫摩根勒菲——亚瑟王的妹妹——说服了图勒维京王国的暴君斯利贡，让他去偷走亚瑟王的宝剑——威力强大、充满魔力的王者之剑。摩根勒菲深知，宝剑的遗失将导致亚瑟王的覆灭。于是，斯利贡精神不稳定、近乎疯狂的弟弟萨格纳也加入了这场纷争，并成功盗走了王者之剑。一片混乱。但瓦利安特也面临着自己的麻烦——绑匪企图掳走公主，经过一番周折，包括与一个住在山洞里、偷窃财宝、女人和其他贵重物品的神秘人物交锋后，瓦利安特最终成功将公主送回故土——尽管他也因此与公主嫉妒的未婚夫阿恩王子展开了一场决斗。一切最终汇聚于此，山洞里的陌生人——图勒的博尔塔——向瓦利安特揭示了他的身世。博尔塔告诉瓦利安特，他是图勒王国的合法继承人，瓦利安特在博尔塔的帮助下，回到了故土，夺回了属于他的一切。